Выкуп акций (долей) работниками или management buy out(MBO) — один из популярных за рубежом способов спасти бизнес в кризисной ситуации. В этом случае акционер по минимальной цене продает все или часть акций топ-менеджерам, которые становятся хозяевами бизнеса и предпринимают шаги по его перезапуску и выводу из кризиса. Возможность купить акции по льготной цене представляет собой аналог плана долгосрочной мотивации для топ-менеджеров. Продажа акций компании, попавшей в сложную ситуацию, может быть также выгодна акционеру: в этом случае ему не придется консолидировать убыточный бизнес. То есть, получается взаимовыгодная сделка (win-win).
Рассмотрим ситуация, когда сделка MBO структурирована как продажа иностранной материнской компанией-100% акционером (участником) акций (долей) российского общества его топ-менеджерам.
ПОСЛЕДСТВИЯ ДЛЯ ИНОСТРАННОЙ МАТЕРИНСКОЙ КОМПАНИИ. Доходом от российского источника признается доход от реализации акций (долей) организаций, более 50% активов которых прямо или косвенно состоит из недвижимого имущества, находящегося на территории РФ, за исключением обращающихся акций. Такой доход облагается налогом по ставке 20% (если иное не предусмотрено СоИДН), который должен быть удержан покупателем у источника. Соответственно, если российское общество — это имущественная компания, то при продаже его акций (долей) иностранная материнская компания должна уплатить налог на доход.
Однако в нашем случае покупатели акций (долей) – это физические лица, соответственно, если они не имеют статуса индивидуальных предпринимателей, то они не являются налоговыми агентами по налогу на доход иностранных юридических лиц. То есть, механизм уплаты налога на доход в этом случае не установлен.
В случае, если в активах российского общества недвижимость прямо или косвенно составляет менее 50%, то доход иностранной компании от продажи акций (долей) российского общества не будет облагаться российским налогом на доход.
ПОСЛЕДСТВИЯ ДЛЯ РОССИЙСКОГО ОБЩЕСТВА. Российское общество не будет являться налоговым агентом ни в отношении НДФЛ работников, ни налога на доход иностранной материнской компании по сделке МВО, а изменение структуры владения обществом не повлечет для него негативных налоговых последствий. Более того, если доля организаций в капитале общества после сделки МВО составит менее 25%, то при выполнении ряда условий (по виду деятельности, величине выручки, количеству работников и др.) общество сможет перейти на упрощенную систему налогообложения.
ПОСЛЕДСТВИЯ ДЛЯ РАБОТНИКОВ. Покупка топ-менеджерами долей ООО по льготной цене не должна приводить к образованию дохода в форме материальной выгоды.
Однако при покупке акций работник может получить материальную выгоду как превышение рыночной стоимости акций над суммой фактических расходов на их приобретение на дату сделки с взаимозависимым лицом. Такой доход признается доходом от российского источника, если сделка совершена в РФ. Соответственно, НДФЛ в этом случае должны будут уплатить как физические лица-резиденты, так и нерезиденты.
С 1 января 2021 года ставка налога для резидентов – прогрессивная (от 13% до 15%), ставка для нерезидентов – 30% (или пониженная ставка по СоИДН). При этом НДФЛ, уплаченный в отношении материальной выгоды, может быть признан расходом при последующей продаже акций работником.
